ИНН -> Финансовый Анализ

+7(918) 44-82-665

АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ В ДИНАМИКЕ

АО "Вкусвилл"

01.01.2021 - 01.01.2026

Сравнительный аналитический баланс
Анализ платежеспособности
Анализ рыночной устойчивости
Анализ финансовой устойчивости
Оценка ликвидности баланса
Анализ деловой активности
Анализ финансовых результатов
Анализ рентабельности и оценка доходности
Балльная оценка финансовой устойчивости
Расчет стоимости чистых активов
Оценка кредитоспособности заемщика
Модели оценки вероятности банкротства
Расчет эффекта финансового рычага
Данные для финансового анализа

Сравнительный аналитический баланс ↑

Анализ финансового состояния организации начинается со сравнительного аналитического баланса. При этом выявляются важнейшие характеристики:

- общая стоимость имущества организации;

- стоимость иммобилизованных и мобильных средств;

- величина собственных и заемных средств организации и др.

Оценка данных сравнительного аналитического баланса – это, по сути, предварительный анализ финансового состояния, позволяющий судить о платежеспособности, кредитоспособности и финансовой устойчивости организации, характере использования финансовых ресурсов

АКТИВ		01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Отклонение 01.01.2026 от 01.01.2021
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Все виды нематериальных активов (1105+..+1140)	знач.	░░67435	░░45900	░░72470	░░05344	░░55424	░░01783	░░4348
Все виды нематериальных активов (1105+..+1140)	измен.		░░465	░░73430	░░874	░░0080	░░6359	x
Основные средства (с.1150)	знач.	░░437273	░░727766	░░236948	░░384821	░░680741	░░474687	░░037414
Основные средства (с.1150)	измен.		░░290493	░░09182	░░47873	░░95920	░░93946	x
Долгосрочные финансовые вложения (с.1160+с.1170)	знач.	░░27	░░6903	░░2719	░░7542	░░87534	░░91071	░░89944
Долгосрочные финансовые вложения (с.1160+с.1170)	измен.		░░5776	░░54184	░░4823	░░79992	░░3537	x
Прочие (с.1180+с.1190)	знач.	░░55300	░░08025	░░703634	░░066802	░░386816	░░447606	░░92306
Прочие (с.1180+с.1190)	измен.		░░52725	░░95609	░░63168	░░20014	░░790	x
Итого внеоборотные активы (с.1100)	знач.	░░261135	░░468594	░░245771	░░564509	░░510515	░░315147	░░054012
Итого внеоборотные активы (с.1100)	измен.		░░207459	░░77177	░░18738	░░46006	░░04632	x
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы (с.1210+с.1215+с.1220)	знач.	░░24752	░░60971	░░28664	░░89007	░░812941	░░153194	░░28442
Запасы (с.1210+с.1215+с.1220)	измен.		░░36219	░░7693	░░60343	░░23934	░░40253	x
Дебиторская задолженность (с.1230)	знач.	░░83484	░░49535	░░84501	░░32692	░░04030	░░73260	░░89776
Дебиторская задолженность (с.1230)	измен.		░░66051	░░65034	░░8191	░░71338	░░430770	x
Краткосрочные финансовые вложения (с.1240)	знач.	░░54377	░░4313	░░64640	░░55126	░░07719	░░51224	░░96847
Краткосрочные финансовые вложения (с.1240)	измен.		░░060064	░░70327	░░0486	░░547407	░░43505	x
Денежные средства (с.1250)	знач.	░░8694	░░97197	░░64944	░░72902	░░54242	░░59391	░░30697
Денежные средства (с.1250)	измен.		░░8503	░░67747	░░07958	░░81340	░░794851	x
Прочие оборотные активы (с.1260)	знач.	░░351	░░018	░░417	░░7201	░░1512	░░7743	░░392
Прочие оборотные активы (с.1260)	измен.		░░8333	░░6601	░░7784	░░5689	░░769	x
Итого оборотные активы (с.1200)	знач.	░░485658	░░558034	░░382166	░░026928	░░790444	░░744812	░░259154
Итого оборотные активы (с.1200)	измен.		░░376	░░24132	░░44762	░░3516	░░54368	x
ИМУЩЕСТВО, всего (с.1600)	знач.	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959	░░313166
ИМУЩЕСТВО, всего (с.1600)	измен.		░░279835	░░601309	░░63500	░░09522	░░59000	x

Анализ активов баланса ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ 61474687 тыс.

В общей структуре имущества ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ совокупных активов.

В структуре внеобротных ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ периодом.

Стоимость нематериальных ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ 3901783 тыс.

Стоимость основных средств ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ 01.01.2026 года.

В период 01.01.2021 ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ организации.

Стоимость прочих внеоборотных ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ 72298 тыс.

Рост оборотных активов ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ периодом .

Стоимость запасов за ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ на 2416789 тыс.

Дебиторская задолженность ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ года - 11.86%

За период с 01.01.2021 ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ на 1389776 тыс.

В структуре баланса ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ на 2796847 тыс.

Сумма свободных денежных ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ 3959391 тыс.

Анализ пассивов проводится в целях выявления внутрихозяйственных резервов обеспечения восстановления платежеспособности, выявления обязательств, которые могут быть оспорены или прекращены, выявления возможности проведения реструктуризации сроков выполнения обязательств.

ПАССИВ		01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Отклонение 01.01.2026 от 01.01.2021
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (с.1310-с.1320)	знач.	░░00	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000	░░9000
Уставный капитал (с.1310-с.1320)	измен.		░░9000					x
Добавочный капитал (с.1340+с.1350)	знач.	░░37099	░░37099	░░37098	░░41399	░░41399	░░22967	░░5868
Добавочный капитал (с.1340+с.1350)	измен.			░░	░░4301		░░568	x
Резервный капитал (с.1360)	знач.				░░000	░░000	░░000	░░000
Резервный капитал (с.1360)	измен.				░░000			x
Прибыль (убыток) (с.1370)	знач.	░░43126	░░71384	░░53825	░░16254	░░8127	░░37646	░░05480
Прибыль (убыток) (с.1370)	измен.		░░871742	░░2441	░░037571	░░18127	░░39519	x
Итого капитал и резервы (с.1300)	знач.	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613	░░10612
Итого капитал и резервы (с.1300)	измен.		░░672742	░░2440	░░23270	░░18127	░░21087	x
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства (с.1410)	знач.			░░7563				░░
Заемные средства (с.1410)	измен.			░░7563	░░57563			x
Прочие заемные средства (с.1420+..+с.1450)	знач.	░░170775	░░260605	░░421757	░░285737	░░187110	░░204781	░░034006
Прочие заемные средства (с.1420+..+с.1450)	измен.		░░089830	░░161152	░░63980	░░1373	░░17671	x
Итого долгосрочные обязательства (с.1400)	знач.	░░170775	░░260605	░░079320	░░285737	░░187110	░░204781	░░034006
Итого долгосрочные обязательства (с.1400)	измен.		░░089830	░░818715	░░06417	░░1373	░░17671	x
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Краткосрочные заемные средства (с.1510)	знач.		░░17967					░░
Краткосрочные заемные средства (с.1510)	измен.		░░17967	░░617967				x
Кредиторская задолженность (с.1520)	знач.	░░320901	░░438126	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626	░░604725
Кредиторская задолженность (с.1520)	измен.		░░17225	░░25794	░░13813	░░74993	░░827100	x
Доходы будущих периодов (с.1530)	знач.
Краткосрочные оценочные обязательства (с.1540)	знач.	░░3892	░░01447	░░93774	░░60314	░░11597	░░58939	░░85047
Краткосрочные оценочные обязательства (с.1540)	измен.		░░27555	░░2327	░░3460	░░1283	░░7342	x
Прочие краткосрочные пассивы (с.1550)	знач.
Итого краткосрочные обязательства (с.1500)	знач.	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565	░░689772
Итого краткосрочные обязательства (с.1500)	измен.		░░62747	░░00154	░░80353	░░26276	░░679758	x
ИСТОЧНИКИ ИМУЩЕСТВА, всего (с.1700)	знач.	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959	░░313166
ИСТОЧНИКИ ИМУЩЕСТВА, всего (с.1700)	измен.		░░279835	░░601309	░░63500	░░09522	░░59000	x

Увеличение в анализируемом ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ равен 35.64%.

На конец анализируемого ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ прибыль.

Уровень добавочного ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░ 3537646 тыс.

Долгосрочные обязательства, ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ обязательств.

Сумма кредиторской задолженности ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ организации.

В структуре пассива ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ на 2085047 тыс.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности

Соотношение дебиторской ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ перед кредиторами.

Увеличение активов на ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ платежеспособности.

Анализ платежеспособности ↑

Платежеспособность организации является внешним признаком его финансовой устойчивости и обусловлена степенью обеспеченности оборотных активов долгосрочными источниками. Она определяется возможностью организации наличными денежными ресурсами своевременно погасить свои платежные обязательства. Анализ платежеспособности необходим не только для самих организаций с целью оценки и прогнозирования их дальнейшей финансовой деятельности, но и для их внешних партнеров и потенциальных инвесторов.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе анализа ликвидности текущих активов организации, т.е. Их способности превращаться в денежную наличность, так как зависит от нее напрямую.

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Коэффициент общей ликвидности (Л1)	░░232	░░172	░░233	░░259	░░245	░░267	░░035
среднее значение по России	░░768	░░82	░░83	░░843	░░812	░░805	░░037
Коэффициент абсолютной ликвидности (Л2)	░░351	░░082	░░364	░░361	░░213	░░306	░░.045
среднее значение по России	░░315	░░255	░░334	░░333	░░356	░░364	░░049
Коэффициент быстрой ликвидности (Л3 «критической оценки»)	░░474	░░23	░░478	░░462	░░335	░░395	░░.079
среднее значение по России	░░007	░░008	░░064	░░068	░░968	░░961	░░.046
Коэффициент текущей ликвидности (Л4 покрытия долгов)	░░75	░░501	░░767	░░727	░░614	░░724	░░.026
среднее значение по России	░░301	░░249	░░425	░░409	░░314	░░302	░░001
Коэффициент маневренности функционирующего капитала (Л5)	░░.102	░░.545	░░.241	░░.97	░░.723	░░.194	░░.092
среднее значение по России	░░976	░░969	░░849	░░834	░░101	░░13	░░154
Доля оборотных средств в активах (Л6)	░░196	░░154	░░21	░░238	░░228	░░241	░░045
среднее значение по России	░░457	░░507	░░505	░░508	░░507	░░488	░░031
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Л7)	░░.309	░░.824	░░.3	░░.863	░░.075	░░.744	░░565
среднее значение по России	░░.302	░░.219	░░.204	░░.187	░░.231	░░.243	░░059
Коэффициент восстановления платежеспособности предприятия (Л8)	░░427	░░188	░░45	░░354	░░279	░░39
среднее значение по России	░░625	░░612	░░757	░░701	░░633	░░648	░░023
Коэффициент утраты платежеспособности предприятия (Л9)	x	x	x	x	x	x
среднее значение по России	x	x	x	x	x	x	░░

Коэффициент общей ликвидности ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░ ░ ░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ текущие счета.

Коэффициент абсолютной ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ средней по отрасли.

Коэффициент текущей ликвидности ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░ ░░░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ оборотных активов.

Доля оборотных средств ░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ чем в АО "Вкусвилл"

Оценка прогнозной платежеспособности ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ платежеспособность.

Коэффициент долговой ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ отчислениях.

Данный коэффициент показывает, ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ средним по отрасли.

Наименование показателя	01.01.1 среднее значение по России	01.01.1 среднее значение по размеру выручки	01.01.1 среднее значение по отрасли	01.01.1 среднее значение по отрасли и размеру выручки	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Коэффициент отношение долга к EBITDA					░░	░░.75	░░071	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России					░░839	░░639	░░348	░░683	░░048	░░197	░░.642

Значение коэффициента ░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ по отрасли.

Анализ рыночной устойчивости ↑

Рыночная устойчивость предприятия – это его способность функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска.

Для обеспечения рыночной устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для самовоспроизводства.

Показатели, определяющие состояние оборотных средств

Наименование показателя	01.01.1 среднее значение по России	01.01.1 среднее значение по размеру выручки	01.01.1 среднее значение по отрасли	01.01.1 среднее значение по отрасли и размеру выручки	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Коэффициент обеспеченноcти собственными оборотными средствами (У1)	░░.267	░░.353	░░.403	░░.61	░░.359	░░.971	░░.403	░░.944	░░.18	░░.843	░░516
среднее значение по России					░░.338	░░.244	░░.231	░░.212	░░.253	░░.267	░░071
Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами (У2)	░░.067	░░.554	░░.921	░░.452	░░.136	░░.185	░░.049	░░.121	░░.028	░░.303	░░833
среднее значение по России					░░.562	░░.316	░░.941	░░.905	░░.012	░░.067	░░495
Коэффициент маневренности собственных средств (У3)	░░.341	░░.397	░░.172	░░.01	░░.444	░░.563	░░.349	░░1.755	░░5.602	░░.195	░░.75
среднее значение по России					░░.398	░░.335	░░.309	░░.281	░░.351	░░.341	░░057
Коэффициент маневренности (У4)	░░.212	░░.251	░░.484	░░.674	░░.9	░░.143	░░.013	░░.075	░░.2	░░.064	░░.164
среднее значение по России					░░.244	░░.213	░░.185	░░.172	░░.213	░░.212	░░032
Коэффициент мобильности всех средств (У5)	░░488	░░446	░░573	░░523	░░196	░░154	░░21	░░238	░░228	░░241	░░045
среднее значение по России					░░457	░░507	░░505	░░508	░░507	░░488	░░031
Коэффициент мобильности оборотных средств (У6)	░░28	░░216	░░233	░░185	░░469	░░164	░░475	░░496	░░347	░░423	░░.046
среднее значение по России					░░242	░░204	░░235	░░236	░░271	░░28	░░038
Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками их формирования (У7)	░░831	░░711	░░197	░░.021	░░.044	░░.11	░░.081	░░.259	░░.623	░░.064	░░.02
среднее значение по России					░░905	░░944	░░104	░░132	░░868	░░831	░░.074

Коэффициент обеспеченности ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ деятельности.

Коэффициент маневренности ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ организации.

Коэффициент мобильности ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ на 01.01.2022 г.

Коэффициент мобильности ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ на 01.01.2022 г.

Показатели, определяющие состояние основных средств

Наименование показателя	01.01.1 среднее значение по России	01.01.1 среднее значение по размеру выручки	01.01.1 среднее значение по отрасли	01.01.1 среднее значение по отрасли и размеру выручки	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Индекс постоянного актива (У8)	░░341	░░397	░░172	░░01	░░444	░░.563	░░.349	░░.755	░░.602	░░.195	░░751
среднее значение по России					░░398	░░335	░░309	░░281	░░351	░░341	░░.057
Коэффициент имущества производственного назначения (У10)	░░634	░░655	░░678	░░697	░░876	░░929	░░869	░░848	░░875	░░868	░░.008
среднее значение по России					░░642	░░587	░░619	░░611	░░62	░░634	░░.008
Коэффициент структуры долгосрочных вложений (У11)	░░452	░░414	░░655	░░658	░░723	░░697	░░795	░░779	░░723	░░75	░░027
среднее значение по России					░░45	░░431	░░513	░░493	░░483	░░452	░░002

Коэффициент имущества ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ – 01.01.2024 года.

Коэффициент структуры ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ на 01.01.2022 года

Показатели, характеризующие структуру капитала

Наименование показателя	01.01.1 среднее значение по России	01.01.1 среднее значение по размеру выручки	01.01.1 среднее значение по отрасли	01.01.1 среднее значение по отрасли и размеру выручки	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Коэффициент автономии (У12 финансовой независимости)	░░382	░░397	░░197	░░159	░░148	░░08	░░076	░░06	░░046	░░074	░░.074
среднее значение по России					░░388	░░369	░░378	░░384	░░365	░░382	░░.006
Коэффициент концентрации заемного капитала (У13)	░░617	░░603	░░803	░░841	░░852	░░92	░░924	░░94	░░954	░░926	░░074
среднее значение по России					░░611	░░631	░░622	░░616	░░635	░░617	░░006
Коэффициент капитализации (У14 финансового риска)	░░616	░░521	░░08	░░304	░░767	░░.487	░░.097	░░.747	░░.507	░░.428	░░661
среднее значение по России					░░574	░░71	░░647	░░604	░░74	░░616	░░042
Коэффициент финансирования (У15)	░░619	░░657	░░245	░░189	░░173	░░087	░░083	░░064	░░049	░░08	░░.093
среднее значение по России					░░635	░░585	░░607	░░623	░░575	░░619	░░.016
Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств (У16)	░░954	░░805	░░34	░░094	░░243	░░182	░░265	░░313	░░295	░░317	░░074
среднее значение по России					░░843	░░03	░░022	░░034	░░028	░░954	░░111
Коэффициент устойчивого финансирования (У17)	░░613	░░626	░░477	░░473	░░729	░░67	░░705	░░653	░░604	░░644	░░.085
среднее значение по России					░░632	░░581	░░632	░░626	░░603	░░613	░░.019

Коэффициент автономии ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ этот вывод.

Показатели, характеризующие долю задолженности в источниках средств предприятия

Наименование показателя	01.01.1 среднее значение по России	01.01.1 среднее значение по размеру выручки	01.01.1 среднее значение по отрасли	01.01.1 среднее значение по отрасли и размеру выручки	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств (У18)	░░378	░░366	░░587	░░665	░░797	░░88	░░892	░░909	░░923	░░884	░░087
среднее значение по России					░░386	░░365	░░402	░░387	░░395	░░378	░░.008
Удельный вес долгосрочных заемных средств в общей сумме привлеченных средств (У19)	░░375	░░38	░░349	░░374	░░683	░░641	░░681	░░631	░░585	░░615	░░.068
среднее значение по России					░░399	░░337	░░408	░░394	░░375	░░375	░░.024
Коэффициент краткосрочной задолженности (У20)	░░625	░░62	░░651	░░626	░░317	░░359	░░319	░░369	░░415	░░385	░░068
среднее значение по России					░░601	░░663	░░592	░░606	░░625	░░625	░░024
Коэффициент кредиторской задолженности (У21)	░░461	░░442	░░482	░░442	░░31	░░318	░░303	░░356	░░4	░░369	░░059
среднее значение по России					░░426	░░513	░░429	░░447	░░466	░░461	░░035
Коэффициент автономии источников формирования запасов и затрат (У22)	░░.661	░░.907	░░.276	░░.196	x	x	x	x	x	x	x
среднее значение по России					░░.824	░░.696	░░.507	░░.477	░░.625	░░.661	░░163
Коэффициент прогноза банкротства (У23)	░░103	░░072	░░05	░░.005	░░.075	░░.176	░░.085	░░.109	░░.168	░░.116	░░.041
среднее значение по России					░░09	░░089	░░137	░░135	░░11	░░103	░░013

По состоянию на 01.01.2026 ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░ ░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ структуре баланса.

Коэффициент прогноза ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ риска банкротства.

Анализ финансовой устойчивости ↑

Финансовая устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного их использования способствует бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Поэтому финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
1. Источники формирования собственных оборотных средств	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613	░░10612
2. Внеоборотные активы	░░261135	░░468594	░░245771	░░564509	░░510515	░░315147	░░054012
3. Наличие собственных оборотных средств	░░8579910	░░7460111	░░2554848	░░7796856	░░5660989	░░6044534	░░7464624
4. Долгосрочные пассивы	░░170775	░░260605	░░079320	░░285737	░░187110	░░204781	░░034006
5. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования средств	░░409135	░░3199506	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753	░░430618
6. Краткосрочные заемные средства	░░	░░17967	░░	░░	░░	░░	░░
7. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат	░░409135	░░1581539	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753	░░430618
8. Общая величина запасов	░░24752	░░60971	░░28664	░░89007	░░812941	░░153194	░░28442
9. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств	░░2804662	░░3721082	░░9483512	░░6185863	░░6473930	░░8197728	░░5393066
10. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов	░░633887	░░9460477	░░4404192	░░8900126	░░8286820	░░4992947	░░6359060
11. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат	░░633887	░░7842510	░░4404192	░░8900126	░░8286820	░░4992947	░░6359060
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации, S	0, 0, 0	0, 0, 0	0, 0, 0	0, 0, 0	0, 0, 0	0, 0, 0

Типы финансовой устойчивости для трехкомпонентного показателя финансовой ситуации
S = 1, 1, 1	S = 0, 1, 1	S = 0, 0, 1	S = 0, 0, 0
Абсолютная независимость	Нормальная независимость	Неустойчивое финансовое состояние	Кризисное финансовое состояние
Оценка риска финансовой неустойчивости
Безрисковая зона	Зона допустимого риска	Зона критического риска	Зона катастрофического риска

В начале анализируемого ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ и сборам и т.д.

По состоянию на 01.01.2026 ░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ оно как кризисное.

Таким образом в течение ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ уровня запасов.

Изменение наличия собственных оборотных средств

Оценка ликвидности баланса ↑

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги указанных групп по активу и пассиву

АКТИВ	условия абсолютной ликвидности	ПАССИВ
А1 – денежные средства организации и краткосрочные финансовые вложение	А1 ≥ П1	П1 – кредиторская задолженность, а также ссуды, не погашенные в срок
А2 – дебиторская задолженность и прочие активы	А2 ≥ П2	П2 – краткосрочные кредиты и заемные средства
А3 – запасы, НДС, долгосрочные активы к продаже и долгосрочные финансовые вложения	А3 ≥ П3	П3 – долгосрочные кредиты и заемные средства
А4 – статьи раздела I актива баланса «Внеоборотные активы» (за исключением «Долгосрочные финансовые вложения»)	А4 ≤ П4	П4 – статьи раздела III пассива баланса «Капитал и резервы»

Если одно или несколько неравенств имеют противоположный знак, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

1. Текущая ликвидность отражает абсолютную величину покрытия краткосрочных обязательств с помощью наиболее ликвидных активов. Считается нормальной, если соблюдается условие, (А1+А2) ≥ (П1+П2), это свидетельствует о платежеспособности на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени.

ТЛ = (А1 + А2) – (П1 + П2)

2. Перспективная ликвидность показывает в абсолютной величине превышения медленно реализуемых активов над долгосрочными обязательствами, характеризуется условием: А3 ≥ П3. Перспективная платежеспособность представляет собой прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей, из которых представлена лишь часть, поэтому этот прогноз носит приближенный характер.

ПЛ = А3 – П3

Результаты расчетов по данным АО "Вкусвилл" показывают, что сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
А1. Наиболее ликвидные активы	░░83071	░░91510	░░29584	░░428028	░░61961	░░310615	░░27544
А2. Быстрореализуемые активы	░░77835	░░05553	░░23918	░░09893	░░15542	░░81003	░░03168
А3. Медленнореализуемые активы	░░25879	░░47874	░░61383	░░96549	░░700475	░░644265	░░418386
А4. Труднореализуемые активы	░░260008	░░181691	░░113052	░░656967	░░622981	░░824076	░░564068
П1. Наиболее срочные обязательства	░░320901	░░438126	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626	░░604725
П2. Краткосрочные пассивы	░░	░░17967	░░	░░	░░	░░	░░
П3. Долгосрочные пассивы	░░170775	░░260605	░░079320	░░285737	░░187110	░░204781	░░034006
П4. Постоянные пассивы	░░55117	░░09930	░░84697	░░27967	░░61123	░░929552	░░74435
Условие (А1 ≥ П1) абсолютной (А2 ≥ П2) ликвидности (А3 ≥ П3) баланса (А4 ≤ П4)	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4	А1 < П1 А2 ≥ П2 А3 < П3 А4 > П4
Текущая ликвидность	░░059995	░░7759030	░░2510418	░░7039812	░░5775223	░░2334008	░░4274013
Перспективная ликвидность	░░9944896	░░7712731	░░8017937	░░7989188	░░4486635	░░7560516	░░7615620

На 01.01.2026 АО "Вкусвилл" ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ периода.

Ликвидность баланса на ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ платежеспособность.

В конце анализируемого ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ оборотных средств.

Анализ деловой активности ↑

Деловая активность проявляется в динамичности развития организации, достижении ею поставленных целей, что отражают абсолютные стоимостные и относительные показатели.

Деловая активность в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов.

Для анализа деловой активности организации используются две группы показателей:

1. Общие показатели оборачиваемости;

2. Показатели управления активами.

Оценка абсолютных показателей деловой активности

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (Д1)	░░859	░░957	░░997	░░088	░░093	░░425	░░501	░░8	░░253	░░331	░░238
среднее значение по России					░░713	░░772	░░709	░░814	░░918	░░859	░░146
Продолжительность оборота капитала, дни (Д2)	░░5	░░1	░░3	░░5	░░4	░░1	░░6	░░0	░░2	░░0	░░4
среднее значение по России					░░2	░░3	░░5	░░9	░░8	░░5	░░7
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств (Д3)	░░726	░░119	░░455	░░985	░░.634	░░.076	░░.587	░░.456	░░.96	░░.193	░░559
среднее значение по России					░░511	░░592	░░4	░░605	░░808	░░726	░░215
Продолжительность оборота оборотных активов, дни (Д4)	░░1	░░2	░░6	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России					░░2	░░9	░░1	░░7	░░2	░░1	░░1
Доля оборотных активов в общей величине капитала (Д5)	░░497	░░452	░░578	░░524	░░166	░░172	░░184	░░225	░░233	░░235	░░069
среднее значение по России					░░472	░░485	░░506	░░507	░░508	░░497	░░025
Коэффициент отдачи нематериальных активов (Д6)	░░.769	░░.47	░░4.457	░░0.87	░░.431	░░.606	░░.961	░░.873	░░.671	░░.184	░░.753
среднее значение по России					░░.742	░░.014	░░.757	░░.666	░░.733	░░.769	░░.973
Фондоотдача, обороты (Д7)	░░6	░░525	░░643	░░064	░░257	░░765	░░875	░░621	░░68	░░969	░░712
среднее значение по России					░░816	░░02	░░742	░░14	░░728	░░6	░░784
Коэффициент отдачи собственного капитала (Д8)	░░3	░░445	░░583	░░.991	░░.978	░░.082	░░.032	░░.401	░░.558	░░.669	░░.691
среднее значение по России					░░881	░░044	░░9	░░136	░░454	░░3	░░419

Коэффициент общей оборачиваемости ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ дн. - за 2020 г.

Коэффициент отдачи нематериальных ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ 30.431 - за 2020 г.

Фондоотдача (Д7) показывает, ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ достигла за 2025 г.

Коэффициент отдачи собственного ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ 13.978 - за 2020 г.

Показатели управления материальными запасами

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Коэффициент оборачиваемости материальных средств (Д9)	░░704	░░516	░░857	░░694	░░.645	░░.776	░░.182	░░.622	░░.865	░░.148	░░.497
среднее значение по России					░░966	░░332	░░163	░░362	░░118	░░704	░░.262
Продолжительность оборота (срок хранения) запасов, дни (Д12)	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России					░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░
Доля запасов в общей величине оборотных активов (Д15)	░░25	░░232	░░443	░░435	░░394	░░455	░░44	░░369	░░408	░░452	░░058
среднее значение по России					░░205	░░198	░░214	░░24	░░242	░░25	░░045

Показатели управления дебиторской и кредиторской задолженностью

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (Д19)	░░32	░░058	░░47	░░.202	░░.701	░░.193	░░.416	░░.218	░░.583	░░.226	░░.525
среднее значение по России					░░921	░░863	░░574	░░207	░░535	░░32	░░399
Срок оборачиваемости средств в расчетах, дни (Д22)	░░0	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России					░░5	░░7	░░2	░░4	░░3	░░0	░░5
Оборачиваемость кредиторской задолженности, обороты (Д25)	░░183	░░865	░░659	░░295	░░309	░░824	░░96	░░27	░░28	░░478	░░169
среднее значение по России					░░979	░░786	░░549	░░224	░░446	░░183	░░204
Период погашения кредиторской задолженности, дни (Д26)	░░5	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России					░░3	░░1	░░3	░░3	░░6	░░5	░░
Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности (Д27)	░░959	░░953	░░598	░░562	░░121	░░14	░░133	░░103	░░108	░░103	░░.018
среднее значение по России					░░02	░░973	░░991	░░005	░░975	░░959	░░.061
Коэффициент оборачиваемости денежных средств (Д28)	░░.331	░░.164	░░.453	░░.238	░░.184	░░5.727	░░5.327	░░.432	░░.537	░░.841	░░.343
среднее значение по России					░░.56	░░.313	░░.236	░░.535	░░.138	░░.331	░░771

Коэффициент оборачиваемости ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ 39 дн. - за 2023 г.

Анализ финансовых результатов ↑

Одним их показателей, на основе которого дается обобщающая оценка финансового состояния организации, является прибыль.

С одной стороны, прибыль – это основной источник финансирования деятельности организации, а с другой – источник доходов бюджетов различных уровней. В ст. 50 ГК РФ сказано, что извлечение прибыли является основной целью деятельности коммерческих организаций.

Анализ формирования финансовых результатов проводится как в самой организации – для целей управления активами, так и внешними пользователями информации, партнерами по бизнесу или акционерами.

Динамика структуры доходов и расходов

Наименование показателя	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
I. Доходы - всего	░░5208804	░░2925532	░░6074536	░░2111206	░░1615600	░░4405086	░░9196282
в том числе:
1. Доходы от обычных видов деятельности	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479	░░4624034
2. Проценты к получению	░░6440	░░924	░░2644	░░0866	░░00923	░░16764	░░90324
3. Доходы от участия в других организациях
4. Прочие доходы	░░73919	░░3906	░░77092	░░33797	░░28036	░░55843	░░81924
II. Расходы – всего	░░3895297	░░5673649	░░1988545	░░5614062	░░4196517	░░5121480	░░1226183
в том числе:
1. Расходы по обычным видам деятельности	░░9863264	░░0858843	░░2279444	░░4974955	░░1312571	░░8867100	░░9003836
2. Проценты к уплате	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991	░░96780
3. Прочие расходы	░░66822	░░51591	░░07292	░░41738	░░33752	░░92389	░░25567
III. Отношение общей суммы доходов к общей сумме расходов	░░012	░░983	░░02	░░025	░░023	░░026	░░014
IV. Отношение доходов от обычных видов деятельности к соответствующей сумме расходов	░░038	░░008	░░058	░░053	░░05	░░058	░░02

В отчетный период доходы ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ тыс.

При этом:доходы от обычных ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ тыс. или 296.29%

В отчетном периоде в составе доходов организации преобладали доходы от обычных видов деятельности. Их удельный вес составлял 98.42%. Расходы АО "Вкусвилл" возросли на 241226183 тыс. и составили 355121480 тыс.

При этом:расходы по ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ тыс. или 233.54%

В отчетном периоде в составе расходов организации преобладали расходы по обычным видам деятельности 95.42%.

Динамика факторов формирования финансовых результатов

Наименование показателя	Код строки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Выручка	░░10	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479	░░4624034
Себестоимость продаж	░░20	░░328988	░░3613045	░░6302306	░░7358407	░░9852717	░░7169801	░░3840813
Валовая прибыль	░░00	░░679457	░░572657	░░092494	░░0538136	░░6933924	░░1462678	░░0783221
Коммерческие расходы	░░10	░░534276	░░245798	░░977138	░░616548	░░1459854	░░1697299	░░163023
Управленческие расходы	░░20
Прибыль (убыток) от продаж	░░00	░░45181	░░26859	░░115356	░░921588	░░474070	░░765379	░░620198
Доходы от участия в других организациях	░░10
Проценты к получению	░░20	░░6440	░░924	░░2644	░░0866	░░00923	░░16764	░░90324
Проценты к уплате	░░30	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991	░░96780
Прочие доходы	░░40	░░73919	░░3906	░░77092	░░33797	░░28036	░░55843	░░81924
Прочие расходы	░░50	░░66822	░░51591	░░07292	░░41738	░░33752	░░92389	░░25567
Прибыль (убыток) от продолжающейся деятельности до налогообложения	░░00	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606	░░70099
Текущий налог на прибыль	░░10	░░63923	░░0768	░░68056	░░362751	░░334288	░░704088	░░440165
текущий налог на прибыль	░░11	░░8169		░░7309	░░69105	░░50501	░░34250	░░56081
отложенный налог на прибыль	░░12	░░4246	░░0768	░░253	░░6354	░░6213	░░0161	░░5915
Прибыль (убыток) от прекращенной деятельности	░░20
Прочее	░░60	░░01	░░13739	░░996				░░1
Чистая прибыль (убыток)	░░00	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518	░░30235

В анализируемом периоде ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ себестоимости.

░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░

Рост общей бухгалтерской ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ продаж на 195.98%

В отчетном периоде на ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ прибыли - 44.12%.

Расчет порога рентабельности и запаса финансовой прочности

Наименование показателя	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025
1. Объем продаж	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
2. Себестоимость продаж – переменные затраты	░░328988	░░3613045	░░6302306	░░7358407	░░9852717	░░7169801
3. Маржинальный доход	░░679457	░░572657	░░092494	░░0538136	░░6933924	░░1462678
4. Доля маржинального дохода в объеме продаж	░░357	░░361	░░379	░░39	░░419	░░422
5. Постоянные затраты	░░534276	░░245798	░░977138	░░616548	░░1459854	░░1697299
6. Критическая точка объема продаж	░░2336908	░░8575618	░░4082158	░░4657815	░░9880320	░░2078908
7. Запас финансовой прочности (ЗФП)	░░671537	░░10084	░░312642	░░238728	░░906321	░░553571
8. ЗФП в % к объему продаж	░░.237	░░226	░░.412	░░.888	░░.294	░░.981
9. Прибыль от продаж	░░45181	░░26859	░░115356	░░921588	░░474070	░░765379

Как показывает расчет, ░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ будет равна нулю.

Оценка динамичности развития организации

Эффективность деятельности организации может быть охарактеризована различными показателями, основными из которых являются объем реализованной продукции (работ, услуг), прибыль, величина активов организации. Оценивая динамику основных показателей, необходимо сопоставить темпы их изменения. Наиболее оптимальным является следующее соотношение, базирующееся на их взаимосвязи:

ТРчп > ТРв > ТРа > 100%

где

ТРчп – темп роста чистой прибыли;

ТРв – темп роста выручки от продаж;

ТРа – темп роста величины активов.

Данное соотношение означает:

во-первых, прибыль увеличивается более быстрыми высокими темпами по сравнению с ростом объема продаж продукции, что свидетельствует об относительном снижении издержек производства и обращения;

во-вторых, объем продаж возрастает более высокими темпами по сравнению с увеличением активов (капитала) организации, т.е. ресурсы организации используются более эффективно;

в-третьих, экономический потенциал организации возрастает по сравнению с предыдущем периодом.

Данное соотношение в мировой практике получило название «золотого правила экономики». Однако, если деятельность организации требует значительного вложения средств (капитала), которые могут окупится и принести выгоду в перспективе, то вероятны отклонения от этого «золотого правила». Тогда эти отклонения, не следует рассматривать как негативные.

Определение «золотого правила экономики»

Наименование показателя	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	За период с 2020 по 2025
1. Чистая прибыль/убыток (с.2400)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518	x
темп роста (ТРчп)		x	x	158.23%	118.51%	108.13%	627%
2. Выручка от продажи (с.2110)	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479	x
темп роста (ТРв)		142.26%	125.41%	126.8%	126.71%	109.75%	314.6%
3. Сумма активов (с.1600)	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959	x
темп роста (ТРа)		127.71%	116.8%	110.23%	107.98%	106.48%	189%
4. Золотое правило экономики (ТРчп > ТРв > ТРа > 100%)		нет	нет	выпол- няется	нет	нет	выпол- няется

В целом за период с ░░░░ ░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ капитала.

В частности, если анализировать ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ только в 2023 г.

Анализ рентабельности и оценка доходности ↑

Доходность характеризует отношение (уровень) дохода к авансированному капиталу или его элементам; источникам средств или их элементам; общей величине текущих расходов или их элементам. Показатель доходности свидетельствует о том, сколько рублей дохода получила организация на каждый рубль капитала, активов, расходов и т.д.

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Доходность активов (ДО1)	░░924	░░024	░░057	░░149	░░116	░░436	░░534	░░846	░░301	░░384	░░268
среднее значение по России					░░815	░░866	░░82	░░918	░░999	░░924	░░109
Доходность собственного капитала (ДО2)	░░457	░░604	░░85	░░.317	░░.125	░░.182	░░.454	░░.077	░░.468	░░.549	░░.424
среднее значение по России					░░02	░░256	░░163	░░377	░░646	░░457	░░437
Доходность заемного капитала (ДО3)	░░484	░░687	░░602	░░603	░░488	░░736	░░748	░░052	░░486	░░604	░░116
среднее значение по России					░░366	░░407	░░321	░░496	░░607	░░484	░░118

Величина дохода, полученного ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ полученных средств.

При этом на каждый рубль ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ руб. - за 2020 г.

Доходные поступления, ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ руб. - за 2020 г.

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Доходность производства (ДО4)	░░21	░░216	░░332	░░368	░░555	░░565	░░61	░░639	░░721	░░731	░░176
среднее значение по России					░░235	░░267	░░268	░░249	░░219	░░21	░░.025
Доходность расходов по обычным видам деятельности (ДО5)	░░079	░░079	░░052	░░053	░░038	░░008	░░058	░░053	░░05	░░058	░░02
среднее значение по России					░░092	░░125	░░12	░░112	░░091	░░079	░░.013
Доходность совокупных расходов (ДО6)	░░062	░░058	░░022	░░018	░░012	░░983	░░02	░░025	░░023	░░026	░░014
среднее значение по России					░░063	░░116	░░076	░░1	░░07	░░062	░░.001

Величина выручки, полученной ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ 1.731 руб.

Величина выручки, полученной ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ 1.058 руб.

Уровень дохода, приходящегося ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ до 1.026 руб.

Таким образом, в исследуемом ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ деятельности.

Анализ рентабельности

Рентабельность характеризует отношение (уровень) прибыли к авансированному капиталу или его элементам; источникам средств или их элементам; общей величине текущих расходов или их элементам. Показатели рентабельности отражают сумму прибыли, полученную организацией на каждый рубль капитала, активов, доходов, расходов и т.д.

Экономическая рентабельность

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Рентабельность совокупных активов (Р1)	░░054	░░056	░░044	░░039	░░024	░░.041	░░05	░░071	░░074	░░086	░░062
среднее значение по России					░░048	░░09	░░058	░░083	░░066	░░054	░░006
Рентабельность внеоборотного капитала (Р2)	░░083	░░081	░░074	░░059	░░023	░░.043	░░049	░░072	░░079	░░08	░░057
среднее значение по России					░░076	░░147	░░094	░░15	░░111	░░083	░░007
Рентабельность оборотного капитала (Р3)	░░084	░░098	░░054	░░053	░░116	░░.207	░░217	░░248	░░26	░░26	░░144
среднее значение по России					░░085	░░156	░░092	░░146	░░107	░░084	░░.001

Рентабельность совокупных ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ за 2025 г.

Для сравнения рентабельность ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ данной группы.

Для сравнения рентабельность ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ данной группы.

Для сравнения рентабельность ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ данной группы.

Для сравнения рентабельность ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ данной группы.

Рентабельность внеоборотного ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ организации.

Рентабельность оборотного ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ риска.

Динамика показателей экономическая рентабельности

Финансовая рентабельность

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Рентабельность cобственного капитала (Р4)	░░111	░░113	░░149	░░16	░░129	░░.324	░░511	░░824	░░146	░░003	░░874
среднее значение по России					░░1	░░197	░░123	░░192	░░144	░░111	░░011
Рентабельность вложенного капитала (Р5)	░░068	░░07	░░062	░░055	░░026	░░.05	░░056	░░08	░░093	░░094	░░068
среднее значение по России					░░062	░░122	░░075	░░116	░░087	░░068	░░006
Рентабельность перманентного капитала (Р6)	░░069	░░071	░░063	░░057	░░026	░░.051	░░058	░░082	░░097	░░098	░░072
среднее значение по России					░░066	░░125	░░077	░░118	░░089	░░069	░░003
Рентабельность инвестиций (Р7)	░░105	░░115	░░165	░░18	░░103	░░015	░░167	░░211	░░267	░░301	░░198
среднее значение по России					░░079	░░128	░░092	░░131	░░117	░░105	░░026
Рентабельность заемного капитала (Р8)	░░101	░░116	░░124	░░128	░░09	░░022	░░148	░░15	░░163	░░195	░░105
среднее значение по России					░░1	░░14	░░122	░░133	░░123	░░101	░░001

С точки собственников ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ за 2024 г.

Рентабельность вложенного ░░░░░░░░ ░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ капитала.

Рентабельность перманентного ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ результатом.

Рентабельность заемного ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░ ░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ руб. - за 2021 г.

Рентабельность производства и реализации

Наименование показателя	за среднее значение по России	за среднее значение по размеру выручки	за среднее значение по отрасли	за среднее значение по отрасли и размеру выручки	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025	Изменение 2025 от 2020
Рентабельность производства и реализации расходов по обычным видам деятельности (Р9)	░░079	░░079	░░052	░░053	░░038	░░008	░░058	░░053	░░05	░░058	░░02
среднее значение по России					░░092	░░125	░░12	░░112	░░091	░░079	░░.013
Рентабельность совокупных расходов (Р10)	░░048	░░045	░░015	░░013	░░009	░░.014	░░016	░░02	░░019	░░018	░░009
среднее значение по России					░░052	░░096	░░06	░░088	░░058	░░048	░░.004
Рентабельность производства (Р11)	░░088	░░089	░░065	░░069	░░057	░░013	░░088	░░082	░░082	░░095	░░038
среднее значение по России					░░104	░░141	░░136	░░125	░░102	░░088	░░.016
Рентабельность продаж (Р12)	░░073	░░074	░░049	░░05	░░036	░░008	░░055	░░05	░░047	░░055	░░019
среднее значение по России					░░084	░░111	░░107	░░1	░░083	░░073	░░.011
Рентабельность валовой продукции (Р13)	░░174	░░178	░░249	░░269	░░357	░░361	░░379	░░39	░░419	░░422	░░065
среднее значение по России					░░191	░░211	░░211	░░2	░░18	░░174	░░.017
Общая рентабельность (Р14)	░░063	░░059	░░022	░░019	░░012	░░.017	░░02	░░025	░░023	░░026	░░014
среднее значение по России					░░068	░░117	░░081	░░102	░░071	░░063	░░.005
Чистая рентабельность (Р15)	░░049	░░046	░░016	░░013	░░009	░░.015	░░016	░░02	░░019	░░018	░░009
среднее значение по России					░░057	░░098	░░066	░░091	░░059	░░049	░░.008

Рентабельность производства ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░ ░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░ ░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ издержек) возросла.

В концепции системы планирования ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░ этот период 5.8%.

Рентабельность производств ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ производств.

Рентабельность продаж ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░ ░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ руб. - за 2021 г.

Рентабельность валовой ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░ и составила 42.2%.

Балльная оценка финансовой устойчивости ↑

Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность показателей финансовой устойчивости, различие в уровне их критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке финансовой устойчивости предприятий, проводится интегральная балльная оценка.

Сущность методики заключается в классификации предприятий по уровню риска, т.е. любое анализируемое предприятие может быть отнесено к определенному классу в зависимости от "набранного" количества баллов, исходя из фактических значений показателей финансовой устойчивости.

Критерии оценки показателей финансовой устойчивости предприятия

Показатели финансового состояния	Рейтинги показателей	К Р И Т Е Р И И
Показатели финансового состояния	Рейтинги показателей	высший	низший	условия снижения критерия
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Л2)	░░	0.5 и выше - 20 баллов	менее 0.1 - 0 баллов	За каждый 0.1 пункта снижения, по сравнению с 0.5, снимается по 4 балла
2. Коэффициент критической оценки (Л3)	░░	1.5 и выше - 18 баллов	менее 1.0 - 0 баллов	За каждый 0.1 пункта снижения, по сравнению с 1.5, снимается по 3 балла
3. Коэффициент текущей ликвидности (Л4)	░░.5	2.0 и выше - 16.5 балла	менее 1.0 - 0 баллов	За каждый 0.1 пункта снижения, по сравнению с 2.0, снимается по 1.5 балла
4. Коэффициент финансовой независимости (У12)	░░	0.6 и выше - 17 баллов	менее 0.4 - 0 баллов	За каждый 0.01 пункта снижения, по сравнению с 0.6, снимается по 0.8 балла
5. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (У1)	░░	0.5 и выше - 15 баллов	менее 0.1 - 0 баллов	За каждый 0.1 пункта снижения, по сравнению с 0.5, снимается по 3 балла
6. Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затрат (У24)	░░.5	1.0 и выше - 13.5 балла	менее 0.5 - 0 баллов	За каждый 0.1 пункта снижения, по сравнению с 1.0, снимается по 2.5 балла
ИТОГО:	░░0	░░0	░░

Классификация финансовой устойчивости по сумме баллов

1 класс	2 класс	3 класс	4 класс	5 класс
100 - 94 балла	93 - 65 балла	64 - 52 балла	51 - 21 балла	20 - 0балла

Количество набранных баллов, характеризующих финансовую устойчивость

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Л2)	░░351	░░082	░░364	░░361	░░213	░░306
баллы	░░.04	░░	░░.56	░░.44	░░52	░░.24
2. Коэффициент критической оценки (Л3)	░░474	░░23	░░478	░░462	░░335	░░395
баллы	░░	░░	░░	░░	░░	░░
3. Коэффициент текущей ликвидности (Л4)	░░75	░░501	░░767	░░727	░░614	░░724
баллы	░░	░░	░░	░░	░░	░░
4. Коэффициент финансовой независимости (У12)	░░148	░░08	░░076	░░06	░░046	░░074
баллы	░░	░░	░░	░░	░░	░░
5. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (У1)	░░.359	░░.971	░░.403	░░.944	░░.18	░░.843
баллы	░░	░░	░░	░░	░░	░░
6. Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затрат (У24)	░░055	░░96	░░966	░░688	░░448	░░681
баллы	░░.5	░░.5	░░.65	░░7	░░	░░53
Сумма баллов	░░.54	░░.5	░░.21	░░.14	░░52	░░.77
среднее значение по России	░░.33	░░.18	░░.66	░░.5	░░.95	░░.09
Класс финансовой устойчивости	░░	░░	░░	░░	░░	░░
среднее значение по России	░░	░░	░░	░░	░░	░░

На конец анализируемого ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ устойчивости.

Организация имеет неудовлетворительное ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ нецелесообразны.

Расчет стоимости чистых активов ↑

Величина чистых активов характеризует наличие активов, не обремененных обязательствами. В соответствии с Приказом Минфина от 28.08.2014 г. №84н "Об утверждении порядка определения стоимости чистых активов" стоимость чистых активов определяется как разность между величиной принимаемых к расчету активов организации и величиной принимаемых к расчету обязательств организации. Иными словами, чистые активы – это нетто-активы организации, не обремененные обязательствами.

Чем лучше показатель «чистые активы», тем выше инвестиционная привлекательность организации, тем больше доверия со стороны кредиторов, акционеров, работников. И напротив, чем ниже значение показателя «чистые активы», тем выше риск банкротства организации. Поэтому руководство организации должно контролировать значение данного показателя, не допускать его падения до критического значения, установленного законодательством, изыскивать пути его повышения.

Значение показателя «чистые активы» - это своего рода индикатор благополучия или неудач организации, на основании которого собственник может оценивать действия менеджмента и принимать свои решения.

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026	Изменение 01.01.2026 от 01.01.2021
Стоимость чистых активов	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613	░░10612
изменения		░░672742	░░2440	░░23270	░░18127	░░21087	x
темп роста		░░692	░░114	░░862	░░841	░░705	x
Уставной капитал	░░00	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000	░░9000
Превышение чистых активов над уставным капиталом	░░80225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613	░░09612

Оценка кредитоспособности заемщика (методика СберБанка России) ↑

Целью проведения анализа рисков – определение возможности, размера и условий предоставления кредита. Оценка финансового состояния заемщика производится с учетом тенденций в изменении финансового состояния и факторов, влияющих на эти изменения. С этой целью необходимо проанализировать динамику оценочных показателей, структуру статей баланса, качество активов, основные направления хозяйственно-финансовой деятельности предприятия.

Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория	Вес показателя
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)	0.1 и выше	0.05 - 0.1	менее 0.05	░░05
2. Промежуточный коэффициент покрытия (К2)	0.8 и выше	0.5 - 0.8	менее 0.5	░░1
3. Общий коэффициент покрытия (К3)	1.5 и выше	1 - 1.5	менее 1	░░4
4. Коэффициент наличия собственных средств (К4)
кроме торговли	0.4 и выше	0.25 - 0.4	менее 0.25	░░2
для торговли	0.25 и выше	0.15 - 0.25	менее 0.15	░░2
5. Рентабельность продаж (К5)	0.1 и выше	менее 0.1	нерентаб.(К5≤0)	░░15
6. Рентабельность деятельности предприятия (К6)	0.06 и выше	менее 0.06	нерентаб.(К5≤0)	░░1
Сумма балов = 0.05 × Категория К1 + 0.1 × Категория К2 + 0.4 × Категория К3 + 0.2 × Категория К4 + 0.15 × Категория К5 + 0.1 × Категория К6

Оценка результатов расчетов шести коэффициентов заключается в присвоении Заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными. Далее определим сумму баллов по этим показателям в соответствии с их весами.

Значения основных оценочных показателей

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)	░░351	░░082	░░364	░░361	░░213	░░306
2. Промежуточный коэффициент покрытия (К2)	░░468	░░227	░░476	░░456	░░332	░░392
3. Общий коэффициент покрытия (К3)	░░75	░░501	░░767	░░727	░░614	░░724
4. Коэффициент наличия собственных средств (К4)	░░158	░░103	░░098	░░079	░░071	░░098
5. Рентабельность продаж (К5)	░░036	░░008	░░055	░░05	░░047	░░055
6. Рентабельность деятельности предприятия (К6)	░░009	░░.015	░░016	░░02	░░019	░░018

Расчет суммы баллов
(исходя из значения весового показателя и присвоенной категории)

Наименование показателя	вес / [категория]	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)	░░05	0.05 [1]	0.1 [2]	0.05 [1]	0.05 [1]	0.05 [1]	0.05 [1]
2. Промежуточный коэффициент покрытия (К2)	░░1	0.3 [3]	0.3 [3]	0.3 [3]	0.3 [3]	0.3 [3]	0.3 [3]
3. Общий коэффициент покрытия (К3)	░░4	1.2 [3]	1.2 [3]	1.2 [3]	1.2 [3]	1.2 [3]	1.2 [3]
4. Коэффициент наличия собственных средств (К4)	░░2	0.6 [3]	0.6 [3]	0.6 [3]	0.6 [3]	0.6 [3]	0.6 [3]
5. Рентабельность продаж (К5)	░░15	0.3 [2]	0.3 [2]	0.3 [2]	0.3 [2]	0.3 [2]	0.3 [2]
6. Рентабельность деятельности предприятия (К6)	░░1	0.2 [2]	0.3 [3]	0.2 [2]	0.2 [2]	0.2 [2]	0.2 [2]
Сумма баллов		░░65	░░8	░░65	░░65	░░65	░░65
Класс кредитоспособности		░░	░░	░░	░░	░░	░░

По методике Сбербанка все заемщики делятся в зависимости от полученной суммы баллов на три класса:

• первоклассные – кредитование которых не вызывает сомнений (сумма баллов до 1.25);

• второго класса – кредитование требует взвешенного подхода (свыше 1.25) но меньше 2.35;

• третьего класса – кредитование связано с повышенным риском (2.35 и выше).

Обязательным условием отнесения к 1-ому классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном для 1-го класса кредитоспособности.

Обязательным условием отнесения ко 2-ому классу является значение коэффициента К5 на уровне, установленном не ниже, чем для 2-го класса кредитоспособности.

Модели оценки вероятности банкротства ↑

Предсказание возможной неплатежеспособности потенциального заемщика - давняя мечта кредиторов. Именно поэтому с появлением компьютеров неплатежеспособность стала предметом серьезных статистических исследований.

Большинство успешных исследований в этой сфере выполнялись с помощью пошагового дискриминационного анализа. Наибольшее распространение получили модели Альтмана, Фулмера и Спрингейта.

Эти модели, как и любые другие, следует использовать лишь как вспомогательные средства анализа организаций. Полностью полагаться на их результаты неразумно и опасно. Вот некоторые варианты их использования:

1) «Фильтрование» данных большого числа потенциальных заемщиков для оценки сравнительного риска из неплатежеспособности;

2) Обоснование рекомендаций заемщикам или условий, на которых им может быть предоставлен кредит;

3) Построение «траектории» заемщика по данным отчетности за несколько предыдущих периодов;

4) «Сигнал тревоги» для менеджмента организации;

5) Проверка принятых решений в стимулировании экономических ситуаций;

6) Покупка и продажа организаций.

Модель Альтмана построена на выборе из 66 компаний – 33 успешных и 33 банкрота. Модель предсказывает точно в 95% случаев.

Опыт стран развитого рынка подтвердил высокую точность прогноза банкротства на основе двух и пятифакторной моделей.

Самой простой является двухфакторная модель. Для нее выбирают два ключевых показателя, от которых зависит вероятность банкротства организации. В американской практике для определения итогового показателя вероятности банкротства (Z₂) используют показатель текущей ликвидности и показатель удельного веса заемных средств в пассивах. Они перемножаются на соответствующие константы - определенные практическими расчетами весовые коэффициенты (α, β, γ).

Z₂ = α + β × (коэф.текущей ликвидности) + γ × (удельный вес заемных средств в активах)

Однако, двухфакторная модель не обеспечивает комплексную оценку финансового положения организации. Поэтому зарубежные аналитики используют пятифакторную модель (Z5) Эдварда Альтмана (индекс кредитоспособности Альтмана). Она представляет линейную дискриминантную функцию, коэффициенты которой рассчитаны по данным исследования совокупности компаний.

Пятифакторная модель Э.Альтмана

Z₅ = 1.2×X₁ + 1.4×X₂ + 3.3×X₃ + 0.6×X₄ +0.999×X₅

X₁ – оборотный капитал / сумма активов;

X₂ – нераспределенная прибыль / сумма активов;

X₃ – прибыль до налогообложения / сумма активов;

X₄ – рыночная стоимость собственного капитала / заемные средства;

X₅ – выручка / сумма активов;

Если Z < 1.81 - вероятность банкротства очень высокая; 1.81 ≤ Z < 2.7 - вероятность банкротства высокая; 2.7 ≤ Z < 2.99 - вероятность банкротства невелика; Z < 0.2 - вероятность банкротства очень низкая.

Позже Альтман получил модифицированный вариант своей формулы для компаний, акции которых не котируются на бирже:

Z_{модифицированная} = 0.717×X₁ + 0.847×X₂ + 3.107×X₃ + 0.42×X₄ + 0.995×X₅

где Х₄ - собственный капитал / заемные средства

Если Z < 1.23 - вероятность банкротства высокая; 1.23 ≤ Z < 2.9 - вероятность банкротства средняя; Z < 2.9 - вероятность банкротства низкая.

Оценка вероятности банкротства по модели Альтмана

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Оборотные активы	░░485658	░░558034	░░382166	░░026928	░░790444	░░744812
2. Текущие обязательства	░░320901	░░056093	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626
3. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
4. Заемные средства	░░065568	░░018145	░░937014	░░823784	░░451433	░░2789346
5. Выручка	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
6. Чистая прибыль (убыток)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
7. Прибыль(убыток) до налогообложения	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
8. Проценты к уплате	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991
9. Прибыль до процентов и налогов	░░78718	░░84902	░░87800	░░194513	░░369277	░░645597
10. Сумма дивидендов	░░	░░	░░90586	░░69757	░░37728	░░50550
11. Средний уровень ссудного процента	░░1	░░.2	░░	░░.2	░░.2	░░.2
12. Курсовая стоимость акций	░░81225	░░08483	░░7842.889	░░4049.844	░░7687.619	░░3049.479
13. Двухфакторная модель Э.Альтмана	░░.143	░░.873	░░.158	░░.114	░░.992	░░.112
14. Пятифакторная модель Э.Альтмана	░░207	░░975	░░645	░░087	░░559	░░814
15. Модифицированная модель Э.Альтмана	░░177	░░043	░░659	░░089	░░572	░░809

Вывод: Как на начало, ░░░ ░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░ ░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ не велика.

При этом более детальный ░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ г. - ничтожна.

Модель Альтмана включает показатель рыночной капитализации акций и, таким образом, применима только к компаниям, на акции которых существует публичный рынок.

Модель Фулмера построена по выборке из гораздо меньших фирм и не содержит показателей рыночной капитализации. Модель предсказывает точно в 98% случаев на год вперед и в 81% случаев на два года вперед.

Общий вид модели:

H = 5.528×V₁ + 0.212×V₂ + 0.073×V₃ + 1.27×V₄ - 0.12×V₅ + 2.335×V₆ + 0.575×V₇ + 1.083×V₈ + 0.894×V₉ - 6.075

V₁ – нераспределенная прибыль прошлых лет / сумма активов;

V₂ – выручка от реализации / сумма активов;

V₃ – прибыль до уплаты налогов / собственный капитал;

V₄ – денежный поток / долгосрочные и краткосрочные обязательства;

V₅ – долгосрочные обязательства / сумма активов;

V₆ – краткосрочные обязательства / сумма активов;

V₇ – log (материальные активы);

V₈ – оборотный капитал / долгосрочные и краткосрочные обязательства;

V₉ – log ((прибыль до налогообложения + проценты к уплате) / выплаченные проценты)

Согласно модели Фулмера, вероятность банкротства высокая, если интегральная оценка (H) ниже нуля, и низкая если интегральная оценка выше нуля.

Оценка вероятности банкротства на основе модели Фулмера

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Нераспределенная прибыль прошлых лет		░░43126	░░71384	░░53825	░░16254	░░8127
2. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
3. Выручка от реализации	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
4. Прибыль(убыток) до налогообложения	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
5. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
6. Денежный поток	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
7. Обязательства	░░065568	░░018145	░░937014	░░823784	░░451433	░░2789346
8. Долгосрочные обязательства	░░170775	░░260605	░░079320	░░285737	░░187110	░░204781
9. Краткосрочные обязательства	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565
10. Материальные активы	░░138906	░░333272	░░174252	░░495615	░░570221	░░521911
11. Собственные оборотные средства	░░409135	░░3199506	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753
12. Проценты к уплате	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991
13. Модель Фулмера	░░133	░░309	░░584	░░914	░░016	░░938

Анализ показателей финансово-экономической ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ банкротства.

В 1978 году Годоном Л.В. Спрингейтом была построена модель, достигающая 92.5% точности предсказания неплатежеспособности на год вперед. Общий вид модели:

Z_{спрингейта} = 1.03×X₁ + 3.07×X₂ + 0.66×X₃ + 0.4×X₄

Х₁ – оборотный капитал / сумма активов;

Х₂ – прибыль до уплаты налогов и процентов / сумма активов;

Х₃ – прибыль до налогообложения / краткосрочные обязательства;

Х₄ – выручка от реализации / сумма активов

Если Z < 0.865 - вероятность банкротства высокая; Z > 0.865 - вероятность банкротства низкая.

Оценка вероятности банкротства на основе модели Спрингейта

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Собственные оборотные средства	░░409135	░░3199506	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753
2. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
3. Прибыль(убыток) до налогообложения	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
4. Проценты к уплате	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991
5. Краткосрочные обязательства	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565
6. Выручка от реализации	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
7. Модель Спрингейта	░░956	░░603	░░27	░░503	░░681	░░898

Можно сделать заключение, ░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ не велик.

В зарубежных странах широко используется еще дискриминационные факторные модели Лиса и Тафлера.

Z_лиса = 0.063×L₁ + 0.092×L₂ + 0.057×L₃ + 0.001×L₄

L₁ – оборотный капитал / сумма активов;

L₂ – прибыль от продаж / сумма активов;

L₃ – чистая прибыль / сумма активов;

L₄ – собственный капитал / заемный капитал

В случае если Z < 0.037 - вероятность банкротства высокая; Z > 0.037 - вероятность банкротства невелика.

Z_{тафлера} = 0.53×T₁ + 0.13×T₂ + 0.18×T₃ + 0.16×T₄

T₁ – прибыль от продаж / краткосрочные обязательства;

T₂ – оборотные активы / заемный капитал;

T₃ – краткосрочные обязательства / сумма активов;

T₄ – собственный капитал / заемный капитал

В случае если Z > 0.3 - вероятность банкротства низкая; 0.2 ≤ Z ≤ 0.3 - вероятность банкротства средняя; Z < 0.2 - вероятность банкротства высокая.

Оценка вероятности банкротства на основе модели Лиса и Таффлера

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Оборотные активы	░░485658	░░558034	░░382166	░░026928	░░790444	░░744812
2. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
3. Прибыль от продаж	░░45181	░░26859	░░115356	░░921588	░░474070	░░765379
4. Чистая прибыль (убыток)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
5. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
6. Заемные средства	░░065568	░░018145	░░937014	░░823784	░░451433	░░2789346
7. Краткосрочные обязательства	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565
8. Модель Лиса	░░003	░░.011	░░009	░░009	░░006	░░013
9. Модель Таффлера	░░527	░░455	░░682	░░727	░░802	░░879

Вывод: ░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░

Результаты ░░ ░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░

Российскими экономистами были разработанны отечественные модели. Модель О.П. Зайцевой для оценки риска банкротства организации имеет вид:

K_{зайцевой} = 0.25×Х₁ + 0.1×Х₂ + 0.2×Х₃ + 0.25×Х₄ + 0.1×Х₅ + 0.1×Х₆

Х₁ – прибыль(убыток) до налогообложения / собственный капитал;

Х₂ – кредиторская задолженность / дебиторская задолженность;

Х₃ – краткосрочные обязательства / наиболее ликвидные активы;

Х₄ – прибыль(убыток) до налогообложения / выручка;

Х₅ – заемный капитал / собственный капитал;

Х₆ – сумма активов / выручка

Для определения вероятности банкротства необходимо сравнить фактическое значение (Кфакт) с нормативным значением (Кнорм), которое рассчитывается по формуле:

K_n = 0.25× 0 + 0.1× 1 + 0.2×7 + 0.25×0 + 0.1×0.7 + 0.1× Х_{6 прошлого года}

Если Кфакт > Кнорм, то вероятность наступления банкротства крайне высока, если меньше — то вероятность банкротства незначительна.

Оценка вероятности банкротства на основе модели Зайцевой

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Прибыль(убыток) до налогообложения	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
2. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
3. Кредиторская задолженность	░░320901	░░438126	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626
4. Дебиторская задолженность	░░83484	░░49535	░░84501	░░32692	░░04030	░░73260
5. Текущие обязательства	░░320901	░░056093	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626
6. Наиболее ликвидные активы	░░83071	░░91510	░░29584	░░428028	░░61961	░░310615
7. Выручка	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
8. Земный капитал	░░065568	░░018145	░░937014	░░823784	░░451433	░░2789346
9. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
10. Модель Зайцевой (факт.)	░░097	░░154	░░852	░░499	░░251	░░377
11. Модель Зайцевой (норм.)	░░57	░░622	░░616	░░613	░░607	░░602

Вывод: ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░

Учеными Иркутской государственной экономической академии предложена своя четырехфакторная модель прогноза риска банкротства (модель R), которая имеет следующий вид:

R_ИГЭА = 0.38×Х₁ + Х₂ + 0.054×Х₃ + 0.63×Х₄

Х₁ – оборотный капитал / cумма активов;

Х₂ – чистая прибыль / собственный капитал;

Х₃ – выручка / cумма активов;

Х₄ – чистая прибыль / себестоимость;

Если R: меньше 0 - вероятность банкротства: Максимальная (90%-100%);

0-0.18 - вероятность банкротства: Высокая (60%-80%);

0.18-0.32 - вероятность банкротства: Средняя (35%-50%);

0.32-0.42 - вероятность банкротства: Низкая (15%-20%);

больше 0.42 - вероятность банкротства: Минимальная (до 10%).

Оценка вероятности банкротства на основе модели Иркутской государственной экономической академии

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Собственные оборотные средства	░░409135	░░3199506	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753
2. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
3. Чистая прибыль (убыток)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
4. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
5. Выручка	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
6. Cебестоимость	░░328988	░░3613045	░░6302306	░░7358407	░░9852717	░░7169801
7. Модель ИГЭА	░░.394	░░.768	░░.088	░░143	░░04	░░021

Вероятность банкротства ░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ высокая (60%-80%).

Модель прогноза риска банкротства А.В.Коваленко имеет следующий вид:

Z_{КОВАЛЕНКО (криз)} = 16.36×Х₁ - 0.51×Х₂ - 7.99×Х₃ + 18.97×Х₄ - 56.816

Х₁ – cумма активов / собственный капитал;

Х₂ – собственный капитал / cумма активов;

Х₃ – собственные оборотные средства / запасы;

Х₄ – внеоборотные активы / собственный капитал;

Z_{КОВАЛЕНКО (норм)} = -5.26×Х₁ + 110×Х₂ + 3.23×Х₃ - 3.86×Х₄ - 54.067

Если Zкриз > Zнорм - организация неустойчива, Zкриз ≤ Zнорм - организация устойчива

Оценка вероятности банкротства на основе модели А. В. Коваленко

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
2. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
3. Запасы	░░23015	░░55881	░░12894	░░48522	░░765311	░░065497
4. Собственные оборотные средства	░░409135	░░3199506	░░475528	░░0511119	░░7473879	░░2839753
5. Внеоборотные активы	░░261135	░░468594	░░245771	░░564509	░░510515	░░315147
6. Модель Коваленко (криз.)	░░5.434	░░4.668	░░2.369	░░9.152	░░2.926	░░4.725
7. Модель Коваленко (норм.)	░░7.63	░░58.21	░░57.686	░░88.506	░░30.909	░░58.991

Анализ банкротства организации ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ г. неустойчива.

Модель Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова – это модель прогнозирования риска банкротства, которая может применяться для любой отрасли и предприятий различного масштаба. В этой методике рассчитывается рейтинговое число R, являющееся взвешенной суммой пяти финансовых показателях деятельности предприятия:

R_{Сайфулина-Кадыкова} = 2×К₁ + 0.1×К₂ + 0.08×К₃ + 0.45×К₄ + К₅

К₁ – коэффициент обеспеченности собственными средствами ((собственный капитал — внеоборотные активы) / оборотные активы);

К₂ – коэффициент текущей ликвидности (оборотные активы / краткосрочные обязательства);

К₃ – коэффициент оборачиваемости активов (выручка/cумма активов);

К₄ – рентабельность продаж (чистая прибыль / выручка);

К₅ – рентабельность собственного капитала (чистая прибыль / собственный капитал);

При полном соответствии финансовых коэффициентов их минимальным нормативным уровням рейтинговое число будет равно единице, и организация имеет удовлетворительное состояние экономики. Финансовое состояние предприятий с рейтинговым числом менее единицы характеризуется как неудовлетворительное.

Оценка вероятности банкротства на основе модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Внеоборотные средства	░░261135	░░468594	░░245771	░░564509	░░510515	░░315147
2. Оборотные активы	░░485658	░░558034	░░382166	░░026928	░░790444	░░744812
3. Собственный капитал	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
4. Краткосрочные обязательства	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565
5. Сумма активов	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
6. Выручка	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
7. Чистая прибыль (убыток)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
8. Модель Сайфулина-Кадыкова	░░.365	░░0.126	░░.057	░░.707	░░.789	░░.557

Анализ банкротства организации ░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ риск банкротства.

Сравнительная оценка показателей вероятности банкротства

Наименование показателя	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
1. Модель Альтмана
- 2 - факторная	░░.143	░░.873	░░.158	░░.114	░░.992	░░.112
- 5 - факторная	░░207	░░975	░░645	░░087	░░559	░░814
- модифицированная	░░177	░░043	░░659	░░089	░░572	░░809
2. Модель Фулмера	░░133	░░309	░░584	░░914	░░016	░░938
3. Модель Спрингейта	░░956	░░603	░░27	░░503	░░681	░░898
4. Модель Лиса	░░003	░░.011	░░009	░░009	░░006	░░013
5. Модель Таффлера	░░527	░░455	░░682	░░727	░░802	░░879
6. Модель Зайцевой	░░097	░░154	░░852	░░499	░░251	░░377
7. Модель ИГЭА	░░.394	░░.768	░░.088	░░143	░░04	░░021
8. Модель Коваленко	░░5.434	░░4.668	░░2.369	░░9.152	░░2.926	░░4.725
9. Модель Сайфулина-Кадыкова	░░.365	░░0.126	░░.057	░░.707	░░.789	░░.557

Вероятность банкротства: █ - низкая █ - средняя █ - высокая

Таким образом, в конце ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░ ░ ░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░ ░ ░ ░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░░ предприятия.

Исходя из этого, можно ░░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░░ ░░ ░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ довольно низкий.

Расчет эффекта финансового рычага ↑

Эффект финансового рычага (ЭФР) - это приращение рентабельности собственных средств, получаемое при использовании заемных средств, при условии, что экономическая рентабельность активов фирмы больше ставки процента по кредиту.

РСС = (1-ННП) × ЭР + ЭФР

ЭФР = (1-ННП) × (Дифференциал) × (Плечо)

Плечо = ЗС/СС

Дифференциал = ЭР - СРСП

ННП - налог на прибыль;

ЗС - заемные средства;

СС - собственные средства;

ЭР - экономическая рентабельность;

СРСП - средняя расчетная ставка процента по кредитам.

Дифференциал финансового рычага - это важнейший информационный импульс не только для организации, но и для банков, так как он позволяет определить уровень (меру) риска предоставления новых займов организации. Чем больше дифференциал, тем меньше риск для банков, и наоборот. Дифференциал ЭФР должен быть положительным. Организация имеет определенные рычаги воздействия на дифференциал, однако влияние ограничено возможностями наращивания производства.

Плечо финансового рычага несет принципиальную информацию как для организации, так и для банков. Большое плечо означает значительный риск для обоих участников экономического процесса.

Таким образом, эффект финансового рычага позволяет определять и возможности привлечения заемных средств для повышения рентабельности собственных средств, и связанный с этим финансовый риск (для организации и банков)

Наименование показателя	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025
1. Прибыль от обычной деятельности (ЧП)	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518
2. Прибыль до налогообложения (БП)	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
3. Проценты к уплате (ПУ)	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991
4. Прибыль до уплаты процентов и налогов (НРЭИ=БП+ПУ)	░░78718	░░84902	░░87800	░░194513	░░369277	░░645597
5. Налог на прибыль (ННП=1-ЧП/БП)	░░.12	░░.36	░░.58	░░.97	░░.98	░░.13
6. Заемные средства (ЗС)	░░065568	░░018145	░░937014	░░823784	░░451433	░░2789346
7. Собственные средства (СС)	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
8. Капитал компании (К=СС+ЗС)	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959
9. Экономическая рентабельность (ЭР=НРЭИ/К), в %	░░602	░░.246	░░.599	░░.66	░░.694	░░.59
10. Средняя расчетная ставка процента по кредитам (СРСП=ПУ/ЗС), в %	░░124	░░714	░░427	░░374	░░	░░.054
11. Плечо рычага (ЗС/СС)	░░767	░░.487	░░.097	░░.747	░░.508	░░.428
12. Дифференциал (ЭР-СРСП), в %	░░48	░░.96	░░17	░░29	░░69	░░54
13. Эффект финансового рычага (ЭФР), в %	░░818	░░9.411	░░.061	░░.279	░░2.528	░░.412
14. Рентабельность собственных средств (РСС=ЧП/СС), в %	░░.09	░░9.63	░░.5	░░.02	░░5.47	░░.55
15. Рентабельность собственных средств РСС = (1 - ННП) х ЭР + ЭФР, в %	12.09 = 5.27 + 6.82	-39.63 = -0.22 + (-39.41)	48.5 = 8.42 + 40.06	89.02 = 10.8 + 78.28	125.47 = 12.87 + 112.53	79.55 = 13.17 + 66.41
16. Приращение к рентабельности собственных средств за счет использования заемных средств	присутствует 6.82%	отсутствует	присутствует 40.06%	присутствует 78.28%	присутствует 112.53%	присутствует 66.41%

В конце анализируемого ░░░░░░░ ░░░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░ ░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░ ░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░░░ ░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░ ░░░░░░░░░░░ ░░░░░░░ ░░░░ ░░░░ заемного капитала.

Исходная информация для проведения финансового анализа ↑

Баланс
АО "Вкусвилл"
за 2020 г. - 2025 г.

АКТИВ	Код	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Гудвил	░░05
Нематериальные активы	░░10	░░67366	░░45849	░░72433	░░05344	░░55424	░░01783
Результаты исследований и разработок	░░20	░░	░░	░░
Нематериальные поисковые активы	░░30
Материальные поисковые активы	░░40
Основные средства	░░50	░░437273	░░727766	░░236948	░░384821	░░680741	░░474687
Инвестиционная недвижимость	░░60
Долгосрочные финансовые вложения	░░70	░░27	░░6903	░░2719	░░7542	░░87534	░░91071
Отложенные налоговые активы	░░80	░░55300	░░92882	░░580981	░░817301	░░523654	░░375308
Прочие внеоборотные активы	░░90		░░5143	░░2653	░░49501	░░63162	░░298
ИТОГО по разделу I	░░00	░░261135	░░468594	░░245771	░░564509	░░510515	░░315147
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	░░10	░░23015	░░55881	░░12894	░░48522	░░765311	░░065497
Долгосрочные активы к продаже	░░15
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	░░20	░░37	░░90	░░770	░░485	░░630	░░697
Дебиторская задолженность	░░30	░░83484	░░49535	░░84501	░░32692	░░04030	░░73260
Финансовые вложения	░░40	░░54377	░░4313	░░64640	░░55126	░░07719	░░51224
Денежные средства	░░50	░░8694	░░97197	░░64944	░░72902	░░54242	░░59391
Прочие оборотные активы	░░60	░░351	░░018	░░417	░░7201	░░1512	░░7743
ИТОГО по разделу II	░░00	░░485658	░░558034	░░382166	░░026928	░░790444	░░744812
БАЛАНС (сумма строк 1100 + 1200)	░░00	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959

ПАССИВ	Код	01.01.2021	01.01.2022	01.01.2023	01.01.2024	01.01.2025	01.01.2026
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	░░10	░░00	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000	░░0000
Собственные акции, выкупленные у акционеров	░░20
Накопленная дооценка внеоборотных активов	░░40
Добавочный капитал (без переоценки)	░░50	░░37099	░░37099	░░37098	░░41399	░░41399	░░22967
Резервный капитал	░░60				░░000	░░000	░░000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	░░70	░░43126	░░71384	░░53825	░░16254	░░8127	░░37646
ИТОГО по разделу III	░░00	░░81225	░░08483	░░90923	░░67653	░░49526	░░70613
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	░░10			░░7563
Отложенные налоговые обязательства	░░20	░░37443	░░09210	░░424396	░░213977	░░203604	░░229507
Долгосрочные оценочные обязательства	░░30
Прочие долгосрочные обязательства	░░50	░░533332	░░751395	░░997361	░░071760	░░983506	░░975274
ИТОГО по разделу IV	░░00	░░170775	░░260605	░░079320	░░285737	░░187110	░░204781
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	░░10		░░17967
Кредиторская задолженность	░░20	░░320901	░░438126	░░963920	░░677733	░░752726	░░925626
Доходы будущих периодов	░░30
Краткосрочные оценочные обязательства	░░40	░░3892	░░01447	░░93774	░░60314	░░11597	░░58939
Прочие краткосрочные пассивы	░░50
ИТОГО по разделу VI	░░00	░░894793	░░757540	░░857694	░░538047	░░264323	░░584565
БАЛАНС (сумма строк 1300 + 1400 + 1500)	░░00	░░746793	░░026628	░░627937	░░591437	░░4300959	░░1059959

Отчет о финансовых результатах
АО "Вкусвилл"
за 2020 г. - 2025 г.

Показатель	Код	за 2020	за 2021	за 2022	за 2023	за 2024	за 2025
Выручка	░░10	░░4008445	░░2185702	░░3394800	░░7896543	░░6786641	░░8632479
Себестоимость продаж	░░20	░░328988	░░3613045	░░6302306	░░7358407	░░9852717	░░7169801
Валовая прибыль	░░00	░░679457	░░572657	░░092494	░░0538136	░░6933924	░░1462678
Коммерческие расходы	░░10	░░534276	░░245798	░░977138	░░616548	░░1459854	░░1697299
Управленческие расходы	░░20
Прибыль (убыток) от продаж	░░00	░░45181	░░26859	░░115356	░░921588	░░474070	░░765379
Доходы от участия в других организациях	░░10
Проценты к получению	░░20	░░6440	░░924	░░2644	░░0866	░░00923	░░16764
Проценты к уплате	░░30	░░65211	░░63215	░░01809	░░97369	░░50194	░░361991
Прочие доходы	░░40	░░73919	░░3906	░░77092	░░33797	░░28036	░░55843
Прочие расходы	░░50	░░66822	░░51591	░░07292	░░41738	░░33752	░░92389
Прибыль (убыток) от продолжающейся деятельности до налогообложения	░░00	░░13507	░░748117	░░85991	░░97144	░░19083	░░83606
Налог на прибыль	░░410	░░63923	░░0768	░░68056	░░362751	░░334288	░░704088
текущий налог на прибыль	░░411	░░8169		░░7309	░░69105	░░50501	░░34250
отложенный налог на прибыль	░░412	░░4246	░░0768	░░253	░░6354	░░6213	░░0161
Прибыль (убыток) от прекращенной деятельности	░░20
Прочее	░░60	░░01	░░13739	░░996
Чистая прибыль (убыток)	░░00	░░49283	░░381088	░░44931	░░34393	░░84795	░░79518

Отчет о финансовом анализе для АО "Вкусвилл" за период 01.01.2021-01.01.2026 создан в специализированной программе ФинЭкАнализ. Часть данных этого отчета скрыта.

Для того чтобы получить этот отчет финансового анализа без скрытых данных, необходимо произвести оплату в размере 700 руб..

После оплаты полный отчет будет доступен здесь на этой странице. По всем вопросам обращаться по телефону +7(918) 44-82-665, соцсети или электронной почте.

Диапазон дат
Cтатистические показатели для сравнения		?
	Редактировать отчетность Новая организация